阿保机对汗位继承制的改革，引起了许多觊觎可汗之位的契丹贵族的不满。他们多次发动叛乱，试图推翻阿保机的统治，夺取契丹的最高领导权。公元年，一些契丹贵族，甚至包括阿保机的个弟弟和他的养子，在利欲熏心的辖底的怂恿下发动了叛乱。阿保机闻讯之后，立即命心腹大将耶律曷鲁率领“腹心军”前往平叛，叛乱者束手被擒。阿保机宽大为怀，对他们从轻发落，希望能够争取他们的支持。可是，这些人不但不思悔改，反而在公元年，趁阿保机出征在外的时候，发动了第二次叛乱。阿保机避开了和叛军正面交锋，绕路回到本部，争取了多数贵族的支持，使叛军不战而降。阿保机再次忍让，对叛乱者不予追究。很快，这些贵族又发动了第三次叛乱。这一次，阿保机决定严惩不贷，他平定叛乱之后，处死了很多叛乱首领，公元年，契丹八部大人趁阿保机征伐室韦凯旋而归之时，设下埋伏，逼迫阿保机退位。阿保机无奈，只得交出象征可汗权力的旗鼓，等待时机，卷土重来。公元年，阿保机在妻子述律平的建议下，请八部大人来盐池犒劳他，趁机全部杀掉了各部大人，清除了阻碍他的旧势力。

平叛战争的胜利，使阿保机的统治地位变得不可动摇，也为他建立奴隶制国家铺平了道路。

公元年，阿保机称帝，国号契丹，一个强大的奴隶制政权诞生了，契丹开始进入文明社会。后来契丹改国号为辽，阿保机就是辽太祖。阿保机建国之后，就开始创立国家的政治、经济、法律等各项制度。

为了消除叛乱的隐患，阿保机首先任命了一些他信任的人掌管军国大事，还将人多势众的迭剌部一分为二。他还对南北两大部落集团北府和南府实行新的行政管理，北府宰相由后族把任，南府宰相则由皇族担任，南北宰相同时成为里帝的重要辅佐大臣。阿保机又在各地设置节度使、招讨使、防御使等地方官，还规定了各级官员的品级次序，比较完善的统治机构开始逐步形成。

随后，阿保机采纳了汉族土人韩延徽的建议，在临潢建立城西楼，后来又建立了上京，作为郡城。北方游牧民族政权有固定的郡城，就是从此开始的。

阿保机又设置执行法律职能的决狱官，并制定了契丹族的第一部法律“决狱法”。为了维护自己的统治，阿保机还大力加强军事力量，他扩大了皇帝侍卫亲军的力量，削夺了原来各部夷离堇的兵权，使他们成为听命于皇帝的大臣。

阿保机还很注意发展契丹文化，他命耶律突吕不等在汉族知识分子的帮助下，创造了数千个契丹文字，契丹从此有了文字，结束了结绳刻木纪事的年代。阿保机还大力推行汉族文化，中原的战乱，使大批的汉人流入安定的契丹国避难。在上京临潢府，汉人竟然占人口的/。汉族人民的到来，给契丹人带来了先进的科学文化。阿保机也把汉人当作智慧之源，对其进行保护。他大量任用汉族知识分子，发挥他们的聪明才智，推进契丹发展的步伐。他还在新建的都城修建孔庙，以及佛寺、道观，并亲自拜谒孔庙，表示了对儒学的重视。文字的创立和对汉族文化的引进，大大推进了契丹族自己科学文化的发展，对契丹的历史产生了巨大的影响。

经过阿保机多年的苦心经营，一个初具规模的契丹政权在北方草原上建立起来了。契丹族迅速超越了其他少数民族，强大兴盛起来。

契丹政权是一个生机勃勃的军事集团，阿保机并不满足于仅仅统治相对荒芜的北方草原，他一直觊觎富饶的中原地区，想夺取河北，挺进中原。他称帝之后，多次发兵南下，试图进占中原。阿保机还西征回鹘、突厥、党项等族，东征渤海，使这些部族都先后归附了契丹，大大开拓了契丹的疆域。这时，契丹的强盛已经远远超过了中原诸国，于是，契丹开始成为中亚以及其他一些亚洲民族，甚至部分欧洲民族对中国的称呼。这正说明了当时契丹政权的强大兴盛。